شاخص نوسان VIX

شاخص نوسان VIX

VIX نماد تیک تیک و نام رایج برای شاخص نوسان CBOE بورس گزینه های هیئت مدیره شیکاگو است که معیاری محبوب برای انتظارات بازار سهام از نوسانات بر اساس گزینه های شاخص S&P 500 است . توسط CBOE بر اساس زمان واقعی محاسبه و منتشر می شود و اغلب به عنوان شاخص ترس یا ترس سنج از آن یاد می شود.

VIX منشأ خود را در تحقیقات اقتصاد مالی مناخم برنر و دن گالای دنبال می کند. در یک سری مقالات که از سال 1989 شروع شد، برنر و گالای ایجاد یک سری شاخص های نوسان را پیشنهاد کردند که با شاخصی بر نوسانات بازار سهام شروع شد و به سمت نوسانات نرخ بهره و نرخ ارز حرکت کرد. [1] [2] [ نیازمند استناد کامل ]

برنر و گالای در مقالات خود پیشنهاد کردند، "شاخص نوسان، که "شاخص سیگما" نامیده می شود، به طور مکرر به روز می شود و به عنوان دارایی اساسی برای معاملات آتی و گزینه ها استفاده می شود. . شاخص نوسان نیز همین نقش را ایفا می کند. همانطور که شاخص بازار برای گزینه ها و معاملات آتی در شاخص بازی می کند." [ این نقل قول نیاز به یک نقل قول دارد ] در سال 1992، CBOE مشاور باب ویلی را برای محاسبه مقادیر نوسانات بازار سهام بر اساس این کار نظری استخدام کرد. [3] ویلی از سری داده‌ها در بازار گزینه‌های شاخص استفاده کرد و محاسباتی را برای سطوح روزانه VIX از ژانویه 1986 تا مه 1992 در اختیار CBOE قرار داد. [ در بدن تأیید نشده است ]

فرمول بندی شاخص VIX به دست آمده معیاری از نوسانات بازار را ارائه می دهد که انتظارات نوسانات بیشتر بازار سهام در آینده نزدیک ممکن است بر اساس آن باشد. مقدار فعلی شاخص VIX نشان‌دهنده تغییر سالانه مورد انتظار در شاخص S&P 500 طی 30 روز آینده است، همانطور که از تئوری مبتنی بر گزینه‌ها و داده‌های بازار گزینه‌های فعلی محاسبه می‌شود.

به طور خلاصه، VIX یک شاخص نوسان است که از گزینه های S&P 500 برای 30 روز پس از تاریخ اندازه گیری به دست می آید، [4] که قیمت هر گزینه نشان دهنده انتظار بازار از نوسانات آینده نگر 30 روزه است. [4] [5] فرمول شاخص VIX حاصل، معیاری از نوسانات مورد انتظار بازار را ارائه می‌کند که انتظارات نوسانات بیشتر بازار سهام در آینده نزدیک ممکن است بر اساس آن باشد. [5]

مانند شاخص های معمولی، محاسبه شاخص VIX از قوانینی برای انتخاب گزینه های مؤلفه و فرمولی برای محاسبه مقادیر شاخص استفاده می کند. [5] [6] برخلاف سایر محصولات بازار، VIX را نمی توان مستقیماً خرید یا فروخت. [7] در عوض، VIX از طریق قرارداد مشتقه ، ETF های مشتق شده ، و ETN که معمولاً شاخص‌های آتی VIX را دنبال می‌کنند، معامله و مبادله می‌شود. [8]

علاوه بر VIX، CBOE از روش مشابهی برای محاسبه محصولات مرتبط زیر استفاده می کند: [5] [6]

CBOE همچنین شاخص نوسان Nasdaq-100® (VXNSM)، CBOE DJIA® Volatility Index (VXDSM) و شاخص نوسانات CBOE Russell 2000® (RVXSM) را محاسبه می‌کند. [5] حتی یک VIX در VIX (VVIX) وجود دارد که یک اندازه گیری نوسانات است که نشان دهنده نوسانات مورد انتظار قیمت آتی 30 روزه شاخص نوسان CBOE (VIX®) است. [9]

عملکرد VIX (چپ) در مقایسه با نوسانات گذشته (راست) به عنوان پیش بینی کننده نوسانات 30 روزه، برای دوره ژانویه 1990 تا سپتامبر 2009. نوسان به عنوان انحراف استاندارد بازده یک روزه S&P500 در دوره یک ماهه اندازه گیری می شود. خطوط آبی رگرسیون های خطی را نشان می دهند که در نتیجه ضرایب همبستگی r نشان داده شده است. توجه داشته باشید که VIX تقریباً همان قدرت پیش بینی نوسانات گذشته را دارد، تا جایی که ضرایب همبستگی نشان داده شده تقریباً یکسان هستند.

شاخص نوسان VIX

تحلیل طلا

تحلیل طلا

تحلیل یورودلار

تحلیل یورودلار

تحلیل دلار

اخبار روز 26/07/2021

میزان نوسانات معیاری آماری از پراکندگی بازده یک نوع دارایی یا یک شاخص بازار معین است. در بیشتر موارد، هر چه نوسانات بیشتر باشد، میزان ریسک نیز بیشتر خواهد بود. نوسانات را اغلب با انحراف معیار یا واریانس بین بازده همان شاخص یا دارایی اندازه گیری می کنند.

در بازارهای اوراق بهادار، نوسانات معمولا با فراز و نشیب های شدید (صعودی یا نزولی) نشان داده می شوند. به عنوان مثال، زمانی که بازار سهام در یک بازه زمانی ثابت بیش از یک درصد افزایش یا کاهش پیدا کند، به آن بازار «پرنوسان» می گویند. نوسانات یک دارایی معین، عاملی کلیدی برای ارزش گذاری قراردادهای آپشن به شمار می آید.

• نوسانات نشان دهنده میزان حرکت قیمت یک دارایی حول میانگین قیمت آن است؛ این معیاری آماری برای پراکندگی بازده آن دارایی است.
• روش ‌های مختلفی برای اندازه ‌گیری نوسانات وجود دارد، از جمله: ضریب بتا، مدل‌ های قیمت‌ گذاری قراردادهای آپشن و انحراف معیار بازده.
• دارایی های پرنوسان معمولا از دارایی های با نوسان کمتر ریسک بیشتری دارند زیرا حرکت قیمت آنها کمتر قابل پیش بینی است.
• میزان نوسانات عامل مهمی برای محاسبه قیمت قراردادهای آپشن محسوب می شود.

آشنایی با نوسانات

نوسانات معمولا به میزان شک و تردید یا ریسک مربوط به اندازه تغییرات در ارزش دارایی گفته می شود. نوسانات بالاتر به این معنی است که ارزش دارایی احتمالا می تواند در دامنه وسیع تری بالا و پایین شود. این بدان معناست که قیمت دارایی می تواند در بازه زمانی کوتاه به طور قابل ملاحظه ای تغییر کند. از سوی دیگر، نوسان کمتر نشان دهنده ثبات قیمت آن دارایی است.

یکی از راه‌ های اندازه‌ گیری تغییرات دارایی، محاسبه بازده روزانه (درصد حرکت روزانه) دارایی است. نوسانات گذشته بر اساس قیمت های قبلی است و نشان دهنده میزان تغییر بازده دارایی است. این عدد بدون واحد بوده و به صورت درصد نشان داده می شود.

در حالی که واریانس به طور کلی پراکندگی بازده را حول میانگین دارایی نشان می دهد، میزان نوسانات معیاری برای سنجش آن واریانس است که با یک بازه زمانی خاص محدود شده است. بنابراین، می توان نوسانات روزانه، هفتگی، ماهانه یا سالانه را گزارش داد. می توان میزان نوسانات را به عنوان انحراف معیار سالانه در نظر گرفت.

نحوه محاسبه میزان نوسانات

میزان نوسانات معمولا با استفاده از واریانس و انحراف معیار محاسبه می شود. انحراف معیار جذر واریانس است.

برای سادگی، بیایید فرض کنیم که قیمت بسته شدن ماهانه یک سهام از 1 تا 10 دلار متغیر است. برای مثال، ماه اول 1 دلار، ماه دوم 2 دلار و الی آخر. برای محاسبه واریانس، پنج مرحله زیر را انجام دهید.

1. میانگین داده ها را محاسبه کنید. این به معنای جمع همه اعداد و سپس تقسیم آنها بر تعداد کل است. اگر 1 دلار را با 2 دلار، و مجموع آنها را با 3 دلار، و همینطور تا 10 دلار جمع کنیم، عدد 55 دلار به دست می آید. این عدد بر 10 تقسیم می شود زیرا 10 عدد در داده های خود داریم. با تقسیم 55 بر 10 میانگین قیمت ​​یا متوسط ​​​​5.50 دلار به دست می آید.

2. اختلاف بین هر عدد و میانگین را محاسبه کنید. این معمولا انحراف نامیده می شود. به عنوان مثال، 5.50 دلار - 10 دلار = 4.50 دلار، سپس 5.50 دلار - 9 دلار = 3.50 دلار. این کار را تا 1 دلار ادامه می دهیم. از آنجایی که به همه اعداد نیاز داریم، این محاسبات غالبا در اسپردشیت انجام می شوند.

3. اعداد انحرافات را به توان 2 برسانید. این منجر به حذف اعداد منفی می شود.

4. سپس اعداد به دست آمده را با هم جمع کنید. در مثال بالا، این عدد برابر با 82.5 است.

5. مجموع انحرافات (82.5) را بر تعداد اعداد (10) تقسیم کنید.

در این مثال، واریانس حاصل 8.25 دلار است. برای بدست آوردن انحراف معیار، از عدد حاصل (8.25) جذر گرفته می شود. این عدد معادل با 2.87 دلار خواهد بود. این معیاری برای محاسبه ریسک است و نشان می دهد که چگونه قیمت ها حول میانگین قیمت پخش شده اند. انحراف معیار به معامله گران نشان می دهد که قیمت چقدر ممکن است از میانگین، انحراف داشته باشد.

اگر قیمت ها به طور تصادفی از توزیع نرمال نمونه برداری شده باشند، حدود 68 درصد از تمام اعداد داده ها در دامنه یک انحراف معیار قرار می گیرند. 95 درصد از اعداد در دو انحراف معیار (در مثال ما 2.87×2)، و 99.7٪ از همه اعداد در سه انحراف معیار (2.87×3) قرار می گیرند. در این مثال، مقادیر 1 تا 10 دلار به طور تصادفی بر روی منحنی زنگوله ای توزیع نشده اند؛ بلکه به طور یکنواخت توزیع شده اند. بنابراین، درصدهای 68٪، 95٪ و 99.7٪مورد انتظار وجود ندارند. علیرغم این محدودیت، معامله‌ گران اکثرا از انحراف معیار استفاده می‌ کنند، زیرا مجموعه داده شاخص نوسان VIX ‌های بازده قیمت معمولاً بیشتر از داده های مثال ذکر شده به صورت توزیع نرمال (منحنی زنگی) در نمودار پخش می شوند.

معیارهای دیگر اندازه گیری میزان نوسانات

یکی از معیارهای اندازه گیری نوسانات نسبی یک سهم خاص در بازار، بتای آن (β) است. بتا نوسانات کلی بازده یک دارایی را نسبت به بازده معیار مربوطه (معمولاً S&P 500 استفاده می ‌شود) مقایسه می کند. برای مثال، سهامی با ارزش بتای 1.1 در گذشته 110 درصد به ازای هر 100 درصد حرکت در معیار مورد نظر، بر اساس سطح قیمت، نوسان داشته است. از طرف دیگر، سهامی با بتای 0.9 در گذشته به ازای هر 100 درصد حرکت در شاخص پایه، 90 درصد جابجا شده است.

نوسانات بازار را می توان از طریق شاخص VIX یا شاخص نوسانات نیز مشاهده کرد. VIX توسط بورس کالای شیکاگو به‌ عنوان معیاری برای سنجش نوسانات 30 روزه بازار سهام آمریکا ناشی از قیمت ‌های لحظه ‌ایS&P 500 ایجاد شد. VIX در واقع معیاری از معاملات آینده سرمایه‌ گذاران و معامله‌ گران در جهت حرکت بازار یا اوراق بهادار است. اعدادی بالای VIX به معنای بازار پرریسک است.

میزان نوسان متغیری در فرمول ‌های قیمت ‌گذاری آپشن ها می باشد که مقدار نوسان بازده دارایی را در حال حاضر و در زمان انقضای معامله آپشن نشان می ‌دهد. میزان نوسانات، که به صورت ضریب درصدی در فرمول های قیمت گذاری معاملات آپشن ها نشان داده می شود، از فعالیت های معاملاتی روزانه به دست می آید. نحوه اندازه گیری میزان نوسانات بر مقدار ضریب استفاده شده تأثیر می گذارد.

نوسانات همچنین برای قیمت گذاری قراردادهای آپشن با استفاده از مدل هایی همچون Black-Scholes یا مدل های درخت دو جمله ای استفاده می شود. دارایی ‌های پرنوسان بیشتر به قراردادهای آپشن با قیمت بالاتری تبدیل می ‌شوند، زیرا با میزان نوسانات بالا احتمال بیشتری وجود دارد که آپشن ها در زمان انقضا به وضعیت «با پول» (in-the-money) برسند. معامله گران آپشن ها سعی می کنند نوسانات آتی یک دارایی را پیش بینی کنند، بنابراین قیمت آپشن در بازار نشان دهنده نوسانات آن است.

مثالی از میزان نوسانات در دنیای واقعی

فرض کنید که یک سرمایه گذار در حال ایجاد سبد بازنشستگی برای خودش است. از آنجایی که او ظرف چند سال آینده بازنشسته می شود، به دنبال سهامی با نوسانات کم و بازدهی ثابت است. او دو شرکت را در نظر می گیرد:

1. شرکت مایکروسافت (MSFT)؛ که در آگوست 2021 ضریب بتای 0.78 داشت و این باعث می شود نوسانات آن نسبت به شاخص S&P 500 نسبتا کمتر باشد.

2. در آگوست 2021، شرکت شاپیفای (SHOP) دارای ضریب بتای 1.45 بود که به طور قابل توجهی نوسانات بیشتری نسبت به شاخص S&P 500 داشت.

سرمایه گذار احتمالاً شرکت مایکروسافت را برای سبد خود انتخاب می کند، چراکه نوسانات کمتر و سود کوتاه مدت و قابل پیش بینی بیشتری دارد.

مقایسه نوسانات ضمنی با نوسانات گذشته

نوسانات ضمنی (IV) یا شاخص نوسان VIX نوسانات پیش بینی شده یکی از مهم ترین معیارها برای معامله گران آپشن به شمار می آید. همانطور که از نام آن پیداست، نوسانات ضمنی این امکان را به معامله گران آپشن ها می دهد تا میزان نوسان بازار در آینده را تعیین کنند. این مفهوم همچنین راهی برای محاسبه احتمالات معاملاتی است. نکته مهمی که باید به آن توجه کرد این است که نباید نوسانات ضمنی را علم دانست، بنابراین پیش بینی چگونگی حرکت بازار در آینده با استفاده از نوسانات ضمنی روشی غیرقابل اعتماد محسوب می شود.

برخلاف نوسانات گذشته، نوسانات ضمنی از قیمت خود آپشن ناشی می شود و نشان دهنده انتظارات از میزان نوسان برای آینده است. از آنجایی که این معیار ضمنی می باشد، معامله شاخص نوسان VIX گران نمی توانند از عملکرد گذشته به عنوان شاخصی برای پیش بینی عملکرد آینده استفاده کنند. در عوض آنها باید پتانسیل حرکت قیمت آپشن موجود در بازار را تخمین بزنند.

نوسانات گذشته (HV) یا نوسانات آماری، میزان نوسانات اوراق بهادار را با اندازه گیری تغییرات قیمت در بازه های زمانی از پیش تعیین شده اندازه گیری می کند. این معیار در مقایسه با نوسانات ضمنی کمتر رایج است زیرا آینده نگر نیست.

هنگامی که نوسانات گذشته افزایش می یابد، قیمت اوراق بهادار نیز بیش از حد معمول حرکت می کند. در این زمان، انتظار می رود که چیزی تغییر کند یا در اصل تغییر کرده است. از سوی دیگر، اگر نوسانات گذشته در حال کاهش باشد، این بدان معناست که عدم قطعیت در بازار از بین رفته است، و بنابراین همه چیز در حال برگشت به حالت قبل است.
این محاسبه ممکن است بر اساس تغییرات روزانه باشد، اما اغلب حرکات قیمت را بر اساس تغییرات بسته شدن اندازه گیری می کند. بسته به مدت زمان مورد نظر معامله آپشن ها، نوسانات گذشته را می توان در بازه های 10 تا 180 روز معاملاتی اندازه گیری کرد.

به آکادمی آموزشی فارکس (Persian FX Academy) خوش آمدید. بازار فارکس به عنوان یکی از بزرگترین بازارهای مالی جهان، امروزه علاقه‌مندان و سرمایه‌گذاران زیادی را به خود جذب کرده است اما شرایط این بازار به آن سادگی که اغلب افراد تصور می‌کنند نیست. حجم بالای سرمایه، پیچیدگی بازار و سهولت دسترسی به این بازار از عواملی است که به ضرر بسیاری از افرادی که در این بازار فعالیت می‌کنند، منجر می‌شود. در این میان جای خالی آموزش و دانش‌اندوزی به وضوح احساس می‌شود. شرایط خاص آموزش در ایران به همراه عدم وجود منابع جامع و کامل (به خصوص به زبان فارسی)، عدم امکان برگزاری کلاس حضوری در داخل ایران و شرکت در کلاس‌های خارج از ایران، ما را بر آن داشت تا اقدام به ایجاد یک آکادمی آموزشی نماییم. هدف بلندمدت از ایجاد این آکادمی، تبدیل شدن آن به یک مرجع اطلاعات و دانش مربوط به فارکس است. برای رسیدن به این هدف، آکادمی سعی نموده با کمک اساتید مجرب شرایطی ایجاد کند تا افراد به هر آنچه در مورد بازار نیاز دارند دسترسی داشته باشند. از کلاس‌های مالتی مدیا گرفته، تا دوره‌های عمومی و تخصصی منسجم و پیوسته که دانشجویان پا به پای اساتید شرایط تحلیل و معامله را فرا بگیرند. ابزارهای معاملاتی، کتابخانه و تحلیل‌های روزانه و هفتگی از دیگر ابزارهای ارائه شده در این آکادمی است.

نوسانات فارکس چیست؟ تشخیص و مقابله با نوسانات بازار فارکس

ناپایداری و نوسانات به تغییرات سریع و مکرر در قیمت دارایی خاص اشاره دارد. هر بازار تا حدی شاهد نوسانات است. اما فارکس بر اساس ماهیت خود فرار است. اگر نوسانات فارکس را درک می کنید ، می دانید که چگونه با نرخ های نوسان ارز برخورد کنید و ارزهای مناسب را برای معامله انتخاب کنید. نوسانات یکی از عواملی است که هنگام انتخاب اندازه موقعیت ، جفت ارز و همچنین باید به نقاط ورود و خروج آن توجه کنید.

نوسانات فارکس چیست؟

نوسانات قیمت دارایی است و با تفاوت بین قیمت های افتتاحیه و بسته شدن در یک دوره معین اندازه گیری می شود. همچنین با سرعت پایین آمدن یا افزایش قیمت ها مشخص می شود. بی ثباتی بازار به طور خاص ریسک را اندازه گیری می کند. در سرمایه گذاری معمولاً هرچه نوسانات بیشتر باشد ، معاملات ریسک پذیرتر است و بالعکس به خصوص نوسانات فارکس .

نحوه اندازه گیری نوسانات فارکس

شما باید نوسانات قیمت یعنی نوسانات فارکس را در یک دوره معین ارزیابی کنید تا نوسانات آنها را اندازه گیری کنید. به عنوان مثال ، اگر نرخ ارز یک جفت ارز در یک بازه زمانی کوتاه سریع نوسان کند ، یک جفت بسیار بی ثبات محسوب می شود. برعکس ، اگر نرخ در یک بازه زمانی طولانی تر به آرامی تغییر کند ، نوسان آن کم است.

متوجه خواهید شد که بازار فارکس دارای چند جفت ارز یا برخی از ارزهای خاص است که از سایر نوسانات بیشتر است. به عنوان مثال ، ارزهای بازارهای نوظهور یا جفت ارزهای عجیب و غریب معمولاً از نوسانات بیشتری نسبت به جفت ارزهای اصلی یا ارزهای مطمئن برخوردار هستند.

ارزهای رایج بازارهای نوظهور در تجارت فارکس شامل لیره ترکیه ، روپیه هند و پزوی مکزیک است. برخی از ارزهای امن ین ژاپن و فرانک سوئیس هستند. علاوه بر این ، گاهی اوقات دلار آمریکا به عنوان یک ارز مطمئن معامله می شود.

چه عواملی باعث ایجاد نوسان قیمت می شود؟

بی ثباتی فارکس توسط عوامل متعددی مانند عوامل اقتصادی مانند تغییرات نرخ بهره و تغییرات سیاست های مالی ایجاد می شود. در دوران اخیر ، تحولات سیاسی در سراسر جهان نیز عاملی برای نوسانات بازار بوده است. به طور خلاصه ، هر عاملی که بر رفتار سرمایه گذاران تأثیر بگذارد ، باعث ایجاد نوسانات در بازار می شود.

توجه به این نکته ضروری است که برای در نظر گرفتن نوسانات فارکس ، باید یک حرکت قیمت (افزایش یا کاهش) بیش از 1 over در یک دوره طولانی وجود داشته باشد.

نحوه برخورد با بازار فارکس

معمولاً ، در فارکس ، نوسان یک ویژگی معمولی است و یک معامله گر موفق می تواند به درستی درباره آن عمل کند. بازار بی ثبات می تواند فرصتی برای به دست آوردن برخی سودها باشد ، اما تنها در صورتی که بدانید چگونه این کار را انجام دهید. یک استراتژی متداول برای مقابله با نوسانات فارکس این است که از کوچک شروع کنید و معاملات خود را عاقلانه انتخاب کنید.

هرگز با آن وارد معامله نشوید، نوسانات فارکس و بازارهای بی ثبات غیرقابل پیش بینی هستند. شما باید آماده تنظیم دقیق و ایجاد تغییرات در یک کلاه باشید. یاد بگیرید که بدون گرفتن تصمیم عاطفی تصمیم بگیرید. شما باید از منطق و اطلاعات حاصل از تحقیقات خود برای تصمیم گیری و تمرکز در هنگام ردیابی معاملات خود استفاده کنید.

نقدشوندگی و نوسانات بازار

نقدینگی به سرعت یا سهولت انجام معاملات توسط بازار اشاره دارد. معمولاً ، توسط کل طیف معامله گران فعال و حجم معاملات تعریف می شود. بازار فارکس / نوسانات فارکس نه تنها بسیار ناپایدار است بلکه از نقدینگی بالایی نیز برخوردار است. نقدینگی بالا معاملات فارکس را در موقعیت مطلوبی قرار داد زیرا در طول روزهای معاملاتی 24 ساعته در روز قابل دسترسی است. روزانه بیش از 6 تریلیون دلار تجارت در بازار فارکس اتفاق می افتد.

نقدینگی بازار بر نوسان قیمت تأثیر می گذارد. هرچه بازار نقدینگی بیشتری داشته باشد ، نوسان قیمت کمتر می شود. به همین دلیل است که محبوب ترین جفت های فارکس مانند USD/GBP شاهد تغییرات قیمت بالا نیستند. با این حال ، جفت ارزهای عجیب و غریب به دلیل نقدشوندگی پایین ، دارای نوسانات بیشتری هستند.

انواع نوسانات فارکس

نوسانات فارکس را می توان به موارد زیر طبقه بندی کرد:

نوسانات تاریخی – این نوسانات قیمت گذشته را اندازه گیری می کند ، به طور کلی بیش از یک سال یا بیشتر. اگر قیمت در این مدت بسیار از میانگین خود منحرف شده باشد ، دارایی فرار و ریسک بیشتری در نظر گرفته می شود. اما بی ثباتی تاریخی بینشی در مورد روندهای آینده یا جهت قیمت ارائه نمی دهد. این یک گزارش از آنچه در یک دوره معین تحت شرایط خاص رخ داده است و نمی تواند برای پیش بینی قیمت های آینده تعمیم داده شود.شاخص نوسان VIX

نوسانات ضمنی – این به روش پیش بینی قیمت های آینده با ارزیابی تغییرات قیمت گزینه ها اشاره دارد. افزایش قیمت گزینه ها نشان دهنده افزایش نوسانات است و بالعکس. نوسانات ضمنی نیز نوسانات آینده نامیده می شود.

نوسانات بازار – این به سرعت تغییر قیمت در یک بازار خاص اشاره دارد. این با سطوح بالای عدم قطعیت مشخص می شود.

پیش بینی بازار فرار

اگرچه ممکن است نتوانید نوسانات فارکس را به طور دقیق پیش بینی کنید ، اما روش های خاصی برای ارزیابی نوسان احتمالی بازار وجود دارد. آنها به شرح زیر هستند:

محدوده واقعی متوسط

محدوده واقعی متوسط شاخصی است که محدوده واقعی قیمت های تولید شده را به عنوان میانگین متحرک 14 روزه محاسبه می کند. بنابراین ، محدوده واقعی به عنوان بالاترین مقدار یکی از سه معادله زیر محاسبه می شود:

• محدوده واقعی = اوج امروز – پایین امروز
• محدوده واقعی = اوج امروز – بسته شدن روز گذشته
• محدوده واقعی = روزهای پایانی – امروز کم است

باندهای بولینگر

این ابزار دیگری برای ردیابی نوسانات فارکس است. این شامل دو نوار یا خط است که نشان دهنده انحراف استاندارد بالا و پایین میانگین متحرک 20 روزه است. نوارها با نوسان بیشتر و نازک تر با نوسان کمتر گسترش می یابند.

شاخص نوسانات Cboe (VIX)

این روشی است که در آن انتظارات بازار از نوسانات فارکس در 30 روز آینده اندازه گیری می شود. این عدم قطعیت بازار را به عنوان مظهر سطح نوسانات مورد انتظار نشان می دهد. معمولاً به عنوان شاخص ترس شناخته می شود.

چگونه می توان با نوسانات فارکس و بازار معامله کرد؟

بی ثباتی بازار حقیقتی است که هر معامله گر باید دیر یا زود در تجارت با آن روبرو شود. در اینجا نکاتی وجود دارد که به شما کمک می کند در یک بازار ناآرام تجارت کنید مخصوصا در نوسانات فارکس.شاخص نوسان VIX

روند را معامله کنید

روند را معامله کنید، شما باید بازار را زیر نظر داشته باشید. هنگامی که به پشتیبانی نزدیک می شود ، انتظار افزایش آن را دارید و وقتی به مقاومت نزدیک می شود ، برای سقوط آماده شوید. بدون توجه به بازه زمانی که به آن توجه می کنید ، بازارهای پرطرفدار به راحتی قابل تشخیص هستند. مراقب باشید که روندها می توانند در یک نمودار دو دقیقه ای و یک نمودار دو ساعته ظاهر شوند. اگر دقت کنید تشخیص آن در نوسانات فارکس آسان است. با این حال ، تعیین پیپ های مورد نیاز برای به دست آوردن سود آسان نیست. این چیزی است که باید با تجربه یاد بگیرید.

آزاد شوید

بیشتر اوقات معامله گران به صورت جمعی عمل می کنند. گاهی اوقات زمانی که معامله گران زیادی از آنها اطلاع داشته باشند و سفارشات متوقف شده روی هم انباشته شوند ، سطوح به شدت سقوط می کنند و نوسانات فارکس به شدت بالا و پایین میشود. شما می توانید با انتخاب نقطه ای که ممکن است بازار تغییر کند ، این مورد را شکست دهید. به شاخص نوسان VIX این ترتیب می توانید برک آوت را معامله کنید.

با این حال ، کلید آن یافتن سطحی است که می خواهید از آن بهره ببرید و سفارش را تنظیم کنید ، ایستگاه ها و اهداف خود را در محدوده اوج نگه دارید و از نوسانات فارکس در امان باشید.

در آن زمان ، این بدان معناست که شما فقط 15-20 پیپ در یک جفت ارز دریافت می کنید که نزدیک به 100 پیپ در روز حرکت می کند. اما اگر مراقب باشید ، می توانید فرصت را دریابید و شکست ها به شما نتیجه می دهند.

یک حدس آموزشی داشته باشید

اگر از رویدادهای مهم اقتصادی و اخبار آن خبر دارید، می توانید معاملات را در اطراف آنها انجام دهید. اعلان های خبری مبادله می تواند به دلیل حرکات عظیمی که پس از انتشار اخبار ایجاد می شود ، خطرناک باشد. با این حال ، با آمادگی کافی ، می توانید بازار را شکست دهید و از نوسانات فارکس نیز در امان باشید.

کلید موفقیت این است که تجارت خود را قبل از انتشار اخبار در جهان قرار دهید. اگر اطلاعات کافی دارید ، می توانید یک حدس تعلیم داده شده و بر اساس آن حرکت خود را برنامه ریزی کنید. اگر می دانید که برخی رویدادهای خبری بر بازار تأثیر منفی می گذارد ، باید حرکت خود را برای سودآوری از آن برنامه ریزی کنید.

جای خالی را پر کنید

اگرچه هر جمعه ساعت 5 بعد از ظهر EST ، بازار فارکس تا آخر هفته به طور رسمی بسته می شود ، اما بازار همچنان در حال حرکت است. تغییر قیمت ها و نوسانات فارکس بر اساس رویدادهای سراسر جهان حتی در زمان بسته بودن بازارها ادامه می یابد. فقط شما این حرکت را تا یکشنبه ساعت 5 عصر EST نمی بینید. این “شکاف بازار” نامیده می شود.

می توانید از این شکاف های بازار برای تجارت استفاده کنید و از نوسانات فارکس بحره خوبی ببرید. با این حال ، مانند مورد دیگر استراتژی ها ، شکاف تجاری موفقیت را تضمین نمی کند. بنابراین ، شما باید با قرار دادن توقف ها و اهداف خود در سطوح معقول ، دقت و احتیاط را رعایت کنید.

به عنوان مثال ، سناریویی را در نظر بگیرید که در آن چین اطلاعاتی را در آخر هفته منتشر کرد که نشان می داد اقتصاد آنها بیش از انتظارات عمومی در حال انقباض است. واکنش عادی به این اخبار کاهش ارزش پول کشورهایی است که به شدت به تجارت با چین وابسته هستند – AUD یک ارز اصلی در بین آنها است. از آنجا که بازارها برای تعطیلات آخر هفته بسته هستند ، این حرکت را مشاهده نخواهید کرد تا زمانی که در روز یکشنبه ساعت 5 بعد از ظهر به وقت بازار باز شود ، هنگامی که بازار فارکس در هفته باز می شود.

این امر منجر به پدیده ای به نام شکاف بازار می شود. این ناحیه ای در نمودار شما است که در آن شمع از یک قیمت به قیمتی کاملاً غیرمرتبط می رسد بدون هیچ چیز در این بین. سپس ، به طور ناگهانی ، بازار ممکن است راه خود را برای بازگشت به قیمت بسته شدن آخر هفته تغییر دهد. به این می گویند پر کردن شکاف یا بستن شکاف.

نتیجه گیری

همانطور که می بینید چندین روش شاخص نوسان VIX برای تجارت نوسانات فارکس وجود دارد. در حالی که هیچ یک از این روش ها بی عیب و نقص نیستند ، اما مطمئناً دارای مزایای خاصی هستند که می توانید از آنها استفاده کنید. با این حال ، فراموش نکنید که آنها همچنین دارای پتانسیل پر خطر هستند.

بنابراین ، شما باید متمرکز و سریع فکر کنید تا مطمئن شوید که خودانگیختگی که با آن تجارت می کنید به ضرر شما تمام نمی شود زیرا نوسانات فارکس به شدت زیاد است. هرگز بی پروا معامله نکنید و همیشه اگر می خواهید ضرر خود را کاهش ندهید و از معامله خارج شوید ، سریع عمل کنید. تجارت راهی برای ثروتمند شدن سریع نیست. در عوض ، اگر در مدت طولانی صبور و ثابت قدم باشید پاداش های زیادی به شما می دهد.

قبل از خرید ارز دیجیتال، باید به شاخص ترس و طمع توجه کرد؟

آیا تا به حال به ذهنتان خطور کرده است که با وجود اینکه یک برنامه سرمایه گذاری مستحکم و سازمان‌ یافته انجام داده‌اید، اما معاملات شما می‌تواند تنها در چند ثانیه، توسط هراس یا طمع شرکت کنندگان در بازار خراب شود؟

• شاخص ترس و طمع را بیشتر بشناسید
• شاخص ترس و طمع رمزنگاری شده (Crypto Fear and Greed Index)
• فاکتور‌های مؤثر در محاسبه ترس و طمع کریپتو
• کاهش اول40٪ و کاهش دوم 45٪.

اقتصاد آنلاین – حسین قطبی؛ احساسات در بازار می‌تواند توسط محرک‌های مختلفی به عنوان مثال، "ترس از دست دادن" یا "FOMO"شاخص نوسان VIX ، ایجاد شود. زیرا موسسات و شرکت‌های دولتی و خصوصی توجه خود را به بیت کوین معطوف می‌کنند.

شاخص ترس و طمع را بیشتر بشناسید

ممکن است احساسات موجود در شرکت کنندگان بازار، باعث شود اکثر سرمایه گذاران ترس از افزایش قیمت به بالاتر از سطح فعلی یک دارایی را داشته باشند و به همین دلیل بازار را با سفارشات خرید خود پر می‌کنند، سپس در نهایت منجر به افزایش قیمت آن دارایی می‌شوند. از طرفی دیگر، ترس از گیر افتادن در خرید در قیمت‌های بالا نیز باعث تغییر در احساسات سرمایه گذاران می‌شود، زمانی که گروهی از سرمایه گذاران شروع به وحشت کرده و دارایی‌های خود را به همراه اخبار منفی که در طول کاهش قیمت منتشر می‌شوند، می‌فروشند.

بنابراین لازم است که بدانیم، هنگامی‌ که احساسات مستقیماً بر رفتار قیمت یک دارایی تأثیر می‌گذارد، چگونه می‌توانیم احساسات سرمایه گذاران را اندازه گیری کنیم؟ در پاسخ می‌توان گفت، مانند بازار سهام، سرمایه‌گذاران نگران نگهداری دارایی‌ها در شرایط بحرانی هستند که باعث فشار فروش به بازارها می‌شود. در آن زمان است که تحلیلگران شاخصی را انتخاب می‌کنند تا به عنوان نماینده‌ای این احساسات را تحلیل کنند و سطح هراس سرمایه گذاران در بازار را ببینند.

آنچه در بالا توضیح دادیم، شاخص نوسان است که به عنوان شاخص VIX نیز شناخته می‌شود و در واقع حجم معاملات در بازار مشتقات را به عنوان ورودی دریافت می‌کند و از آن برای ایجاد یک شاخص استفاده می‌کند. این حرکت در VIX مطابق با احساسات بازار و استراتژی‌های سرمایه گذاری سرمایه گذاران نهادی و سرمایه گذاران با ارزش خالص زیاد خواهد بود.

در بازار کریپتو، شاخص مشابهی نیز وجود دارد که می‌تواند برای سنجش احساسات سرمایه گذاران مورد استفاده قرار گیرد.

شاخص ترس و طمع رمزنگاری شده (Crypto Fear and Greed Index)

در این قسمت به مفهومی از شاخص ترس و طمع رمز ارزها و اینکه چگونه می‌توان از آن در تجزیه و تحلیل سرمایه گذاری در بیت کوین استفاده کرد‌ُ‌ُ، می‌پردازیم. Crypto Fear and Greed Index، شاخصی است که برای اندازه گیری حرص و طمع و ترس سرمایه گذاران در بازار کریپتو ایجاد شده است و برای تجزیه و تحلیل رفتار سرمایه گذاران در بازار کریپتو استفاده می‌شود.

نموداری احساسات سرمایه گذار در هنگام تجربه یک بحران در بازار

هنگامی که رویدادهای مهم در بازار رخ می‌دهد، اعم از مثبت یا منفی، سرمایه گذاران به سرعت اخبار را دریافت می‌کنند و می‌توانند بدون اینکه منتظر باز شدن بازار در ساعات کاری باشند، بلافاصله تصمیم بگیرند. حال تصور کنید که سرمایه گذاران در سراسر جهان اخبار را به طور همزمان دریافت کنند. این می‌تواند رفتاری را به شیوه "خرید FOMO" یا "فروش وحشتناک" آسان تر از سایر بازارهای سرمایه گذاری ایجاد کند. هنگامی که هجوم تقاضا برای خرید یا فروش در این بازار 24 ساعته وجود دارد، شاخص ترس و طمع کریپتو برای تجزیه و تحلیل رفتار سرمایه‌گذار برای کمک به بهبود فرآیند تصمیم‌گیری استفاده می‌شود. بنابراین، فرد تحت تأثیر حال شاخص نوسان VIX و هوای بازار نیست و ممکن است سرمایه گذاران بهتر از برنامه‌های سرمایه گذاری خود پیروی کنند. یک مثال محبوب از شاخص مورد استفاده در اینجا از وب سایت alternative.me آورده شده است.

به طور کلی، خود شاخص ترس و طمع کریپتو از 0 تا 100 متغیر است، جایی که 0 نشان دهنده وضعیت ترس شدید در بین سرمایه گذاران است که ممکن است باعث فشار شدید فروش شود. مقدار 100 هم معنی مخالف دارد و یعنی سرمایه گذاران به شدت حریص می‌شوند. ممکن است شتاب خرید ناشی از FOMO وجود داشته باشد. این وب سایت بیان کرده است که از داده‌های 5 منبع برای فرموله کردن شاخص ترس و طمع کریپتو استفاده می‌کند.

فاکتور‌های مؤثر در محاسبه ترس و طمع کریپتو

در حال حاضر فقط بیت‌کوین در این شاخص گنجانده شده است. از آنجایی که بیت‌کوین ارز دیجیتالی است که در صورت تجربه نوسانات، بیشترین تأثیر را بر بازار خواهد داشت. این واقعیت همچنین به معیارهای دیگری برای نمایه سازی منجر شده است، از جمله این موارد عبارت‌اند از:

از نوسانات و حداکثر کاهش قیمت بیت‌کوین، در مقایسه با نوسانات متوسط ​​30 روزه و 90 روزه محاسبه می‌شود. هنگامی که نوسانات افزایش می‌یابد، نشان دهنده اشتیاق در بازار است.

با مقایسه میانگین‌های متحرک 30 روزه و 90 روزه در زمانی که حجم بالایی در سمت خرید وجود دارد، هنگام افزایش بازار، بر اساس مومنتوم و حجم معاملات مانند نوسانات محاسبه می‌شود و مفهوم وجود طمع در بازار، برای سرمایه گذاران ترجمه می‌شود.

استفاده از هشتگ (#) برای هر ارز دیجیتال برای تجزیه و تحلیل. محاسبه با نرخ و تعداد پاسخ‌ها انجام می‌شود.

نظرسنجی در مورد بازار که در یک وب سایت خاص برگزار می‌شود.

درصد ارزش بازار بیت‌کوین و آلت‌کوین، وقتی ترس‌ها در بازار به وجود می‌آیند، سرمایه‌گذاران به بیت‌کوین به‌عنوان بهشت نگاه می‌کنند و فقط برای اهداف گمانه‌زنی به آلت‌کوین‌ها نگاه می‌کنند. بنابراین نگاهی به سهم بازار بیت‌کوین، می‌تواند بینشی به احساسات سرمایه گذاران بدهد. البته این موضوع هنوز بحث برانگیز است، زیرا افزایش ارزش بازار آلت کوین‌ها می‌تواند به دلیل علاقه واقعی سرمایه گذاران باشد.

با استفاده از Google Trends که کلمات کلیدی مرتبط با بیت‌کوین را تجزیه و تحلیل می‌کند. اگر تعداد جستجو برای کلمات مرتبط با بیت کوین در حال افزایش باشد، این امر به عنوان افزایش علاقه سرمایه گذاران به بازار ارزهای دیجیتال منعکس می‌شود و برعکس.

نمودار شاخص ترس و طمع رمزنگاری شده از alternative.me

با در نظر گرفتن شاخص ترس و طمع کریپتو همراه با قیمت بیت‌کوین در گذشته، متوجه می‌شویم که وقتی شاخص ترس و طمع کریپتو با شاخص نوسان VIX خط سبز نمودار بالا در محدوده مقدار 10 برخورد کرده است، قیمت بیت‌کوین از پایین ترین سطح خود، 5 بار با جزئیات به شرح زیر افزایش یافته است.

افزایش اول 70%، افزایش دوم 45٪، افزایش سوم 310٪، افزایش چهارم 25٪ و افزایش پنجم 300٪.

برعکس اگر شاخص ترس و طمع کریپتو تقریباً 90 باشد (خط قرمز در نمودار بالا)، شاخص نوسان VIX قیمت بیت‌کوین از بالاترین سطح خود، دو برابر و جزئیات به شرح زیر، کاهش یافته است.

کاهش اول40٪ و کاهش دوم 45٪.

با نگاهی به نتایج بالا، به نظر می‌رسد که می‌توانیم از شاخص ترس و طمع رمز ارز به عنوان بخشی از تحلیل سرمایه‌گذاری رمزنگاری خود استفاده کنیم. با این حال، نباید فراموش کنیم که هدف واقعی از نمایه سازی، اندازه گیری احساسات سرمایه گذاران در بازار است. به عنوان سیگنال خرید و فروش استفاده نمی‌شود.

نمودار قیمت بیت‌کوین

کلام آخر

به طور خلاصه، اندازه گیری ترس و طمع سرمایه گذاران در بازار کریپتو را می‌توان با استفاده از شاخص ترس و طمع کریپتو انجام داد. با این حال، این فقط برای ردیابی احساسات سرمایه گذاران در بازار است، در حالی که استفاده از آن برای نشان دادن سیگنال‌های خرید و فروش باید با عوامل دیگری نیز انجام شود. اکنون که متوجه شدید شاخص ترس و طمع چیست، می‌توانید اطلاعات را بررسی کنید و خرید بعدی خود را با اطمینان بیشتری انجام دهید.

سلب مسئولیت: سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال و سایر عرضه‌ اولیه‌های آن‌ها (ICO) بسیار پرخطر و گمانه زنی است و این مقاله توصیه‌ای از طرف اقتصاد آنلاین یا نویسنده برای سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال یا سایرICOها نیست. از آنجایی که موقعیت هر فردی منحصر به فرد است، همیشه باید قبل از تصمیم گیری مالی با یک متخصص واجد شرایط مشورت شود.

معرفي شاخص نوسان VIX اليمپ تريد

معرفي شاخص نوسان VIX اليمپ تريد: شاخص نوسان CBOE كه با نام مختصر VIX مشهور است، يك اندازه‌گيري از نوسانات احتمالي قيمت در آپشن‌هاي شاخص S&P 500 در طول مدت 30 روز آينده است.

شاخص VIX اغلب با نام شاخص يا انديكاتور ترس شناخته مي‌شود و به صورت آني توسط بورس آپشن‌هاي شيكاگو يا CBOE محاسبه مي‌شود.

شاخص‌هاي S&P 500 و VIX

شاخص VIX بازتابي از احساسات شاخص نوسان VIX سرمايه‌گذار محسوب مي‌شود اما بايد به ياد داشته باشيد كه اين يك انديكاتور پيشرو محسوب مي‌شود. به عبارتي ديگر، سيگنال‌هاي آن را بايد به عنوان نشانه‌اي از يك حركت فوري در بازار، برداشت كرد.

براي مثال در نهم ماه نوامبر سال 2017، شاخص VIX به اندازه‌ي 22 درصد در هنگام نشست معاملاتي افزايش پيدا كرد و دليل آن ترس از تاخير در برنامه‌هاي تغيير نحوه جمع‌آوري ماليات بوده است.

در همان موقع شاخص S&P 500 با يك درصد كاهش مواجه شده بود. با اين حال اين شاخص، بي هيچ عنوان يك شاخص بي‌نقص به شمار نمي‌آيد (معرفي شاخص نوسان VIX اليمپ تريد).

همانطور كه گفتيم VIX بازتابي از احساسات سرمايه‌گذار به شمار مي‌آيد و در گذشته انديكاتوري براي افت شاخص S&P 500 بوده است اما ممكن است اين رابطه در اين اواخر تغيير كرده باشد.

براي مثلا در سه ماه بين هشتم آگوست 2017 و هشتم نوامبر 2017، انديكاتور VIX به مقدار 19 درصد افزايش پيدا كرده بود (معرفي شاخص نوسان VIX اليمپ تريد).

اين معمولا نشان‌دهنده‌ي اضطراب در بين شركت‌كنندگان در بازار است و اشاره مي‌كند كه S&P 500 بايد در حالا كاهش باشد. با اين حال، در اين بازه زماني شاهد اين بوديم كه S&P در حال افزايش و ركوردشكني مي‌باشد.

احساسات نقش بزرگي در تصميم‌گيري براي بازارهاي سهام دارد و به همين دليل توجه كردن به شاخص VIX مي‌تواند مفيد باشد (معرفي شاخص نوسان VIX اليمپ تريد).